Финансовые инструменты в мсфо могут быть какие

IAS 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка»

Согласно Приложению № 26 к Приказу Минфина РФ № 217н от 28.12.15 г., МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» применяется в части всех видов фининструментов (ФИ), кроме исключаемых. Исходя из особенностей стандарта ясно, что использование его положений невозможно без учета других стандартов, в частности, МСФО 9 («Финансовые инструменты»), МСФО 32 («ФИ: представление»), МСФО 7 («ФИ: раскрытие информации»), МСФО 13 (Оценка справедливой стоимости»).

МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» – основные нюансы

Поскольку из МСФО 39 исключены некоторые понятия, для понимания изучим нормы МСФО 32, где приведена нужная терминология. Финансовый инструмент – это такой договор, в результате действия которого у одной стороны появляется соответствующий финансовый актив, а у другой – финансовое обязательство или же ДИ (долевой инструмент) (п. 11 МСФО 32).

Какие активы считаются финансовыми?

Выделяют следующие разновидности ФА (финансового актива):

Денежные средства,
Долевой инструмент стороннего предприятия,
Право, предусмотренное договором, на:
- получение денег или ФА со стороны стороннего предприятия,
- обмен на выгодных условиях финактивами или финобязательствами,
А какие обязательства относятся к финансовым?

К ФО причисляют закрепленную в договорных условиях обязанность по передаче/обмену денег или финактивов. Кроме того, подобными обязательствами считаются специальные договора с расчетами собственными долевыми инструментами организации.

Обратите внимание! Долевым инструментом признается договор, условия которого предусматривают юридическое право на долю (остаточную) в активах предприятия после вычета общей величины его обязательств.

Применение IAS 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка»

Действие МСФО 39 распространяется на все разновидности ФИ, кроме следующих:
- Доли участия в сторонних предприятиях по МСФО 10, 27, 28, 32,
- Арендные договоры по МСФО 17, за исключением признанной арендодателем дебиторской задолженности и признанной арендатором кредиторской задолженности (по финансовой аренде). Полный перечень таких исключений – в п. 2 стандарта 39,
- Выплаты персоналу в рамках программ вознаграждений по МСФО 19,
- ФИ, попадающие под определение долевых инструментов по МСФО 32,
- Обязанности и права, проистекающие из страховых договоров по МСФО 4, кроме предусмотренных исключений,
- Договоры форвардного вида по МСФО 3 со сроком действия не больше разумного для получения необходимых разрешений,
- Обязательства, связанные с выдачей займов по МСФО 37,
- ФИ, обязанности и договоры, связанные с выплатами акций по МСФО 2,
- Права на компенсационные платежи по затратам, связанным с оценочными обязательствами по МСФО 37,
- ФИ по МСФО 15, за исключением учитываемых по МСФО 9.
Финактивы и финобязательства признаются организацией, когда она становится стороной в договорных отношениях.

Прекращение признания означает определение момента списания актива или обязательства с баланса компании. Финактив списывается после определения, является ли операция его продажей, если да — признание прекращается. Прекращение признания финобязательства наступает после его погашения (выплаты, аннулирования, прекращения по истечении срока его действия), или освобождения заемщика от обязательств (судом, либо самим кредитором).

При первоначальном признании финансовых инструментов их оценивают по справедливой стоимости, то есть по цене сделки, либо по данным об аналогичных сделках на рынке (МСФО 13). Последующая оценка фининструментов зависит от их классификации.

Обратите внимание! Применение стандарта 39 необходимо в том виде (объеме), который разрешен требованиями МСФО 9 в части хеджирования и, если фининструмент соответствует определенным критериям хеджирования по МСФО 39. При этом требования по обесценению, регулируемые IAS 39, обязательны к применению по отношению к правам по МСФО 15, признаваемым убытками от обесценения по МСФО 39.

Финансовые инструменты

Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» является сложным стандартом, особенно для пользователей и составителей финансовой отчетности. Поэтому неудивительно, что кандидаты АССА тоже считают его сложным. На самом деле, есть известная цитата предыдущего Председателя Совета по Международным стандартам финансовой отчетности (Совета), который сказал: «Если вы понимаете его [стандарт], вы не прочитали его должным образом».

МСФО (IFRS) 9 включен в программу курса «Финансовая отчетность», поэтому в данной статье проводится общий анализ его применения в отношении:
1. Финансовых активов
2. Финансовых обязательств
3. Конвертируемых финансовых инструментов
1. Финансовые активы

Существует два вида финансовых активов (долевые и долговые инструменты), которые можно дополнительно разделить на разные категории.

(а) Долевые инструменты
Долевые инструменты, скорее всего, будут представлены приобретенными акциями компании, недостаточными для того, чтобы предоставить объекту инвестирования значительное влияние (ассоциированное предприятие), контроль (дочернее предприятие) или совместный контроль (совместное предприятие).

Существуют две категории в зависимости от намерения организации. Категория по умолчанию – справедливая стоимость через прибыль или убыток.

Долевые инструменты: справедливая стоимость через прибыль или убыток

Учет по справедливой стоимости через прибыль или убыток применяется в отношении инвестиций в долевые инструменты в случаях, когда затраты по сделке, такие как стоимость брокерских услуг, списываются на расходы и не капитализируются в состав первоначальной стоимости актива. Впоследствии инвестиции переоцениваются до справедливой стоимости по состоянию на конец каждого года, а прибыль или убыток отражаются в отчете о прибыли или убытке.

В качестве альтернативы долевые инструменты можно классифицировать по справедливой стоимости через прочий совокупный доход. Важно отметить, что такая классификация должна быть сделана при приобретении, и инвестиции в долевые инструменты не могут ретроспективно учитываться по справедливой стоимости через прибыль или убыток. Такой вариант возможен только в том случае, если инвестиции в долевые инструменты представляют собой долгосрочные инвестиции.

Долевые инструменты: справедливая стоимость через прочий совокупный доход
При использовании учета по справедливой стоимости через прочий совокупный доход, то есть альтернативного подхода, затраты по сделке могут капитализироваться как часть первоначальной стоимости инвестиций. После этого, как и при учете по справедливой стоимости через прибыль или убыток, инструмент будет переоценен до справедливой стоимости по состоянию на конец года. Большая разница заключается в том, где отражается прибыль или убыток. В случае инструментов по справедливой стоимости через прочий совокупный доход прибыль или убыток признаются в составе прочего совокупного дохода и удерживаются в составе инвестиционного резерва. Таким образом, их учет аналогичен учету основных средств с использованием модели переоценки. Однако, в отличие от метода учета прироста стоимости от переоценки может существовать отрицательный резерв по этим инструментам.

При продаже инструмента, учитываемого по справедливой стоимости через прочий совокупный доход, резерв может быть оставлен в составе капитала или перенесен в состав нераспределенной прибыли.

(b) Долговые инструменты
Как правило, это облигации, векселя или другие инструменты, которые, вероятно, будут включать проценты и капитальный элемент погашения. Учет долгового инструмента зависит от намерения организации, и существует три варианта классификации долговых инструментов.

Долговые инструменты: справедливая стоимость через прибыль или убыток
Категория по умолчанию – справедливая стоимость через прибыль или убыток, но при сдаче экзаменов АССА она встречается редко. Гораздо чаще применяется один из двух альтернативных методов учета – амортизированная стоимость или справедливая стоимость через прочий совокупный доход.

Долговые инструменты: амортизированная стоимость

Для применения данного метода учета инструмент должен пройти два теста; во-первых, тест бизнес-модели и, во-вторых, тест договорных денежных потоков.
- Тест бизнес-модели – организация должна иметь намерение удерживать инструмент для получения процентных платежей и получения выплаты по истечении срока погашения.
- Тест договорных денежных потоков – договорные условия предусматривают возникновение денежных потоков, которые представляют собой выплату исключительно основной суммы и процентов.
На экзамене по курсу «Финансовая отчетность» будет только первый тест, который может быть выполнен (или не выполнен), поэтому руководство должно принять решение о своем намерении удерживать долговой инструмент. Такой подход к учету, как правило, является наиболее распространенным при проведении экзаменов, поскольку он позволяет экзаменатору тестировать принципы учета по амортизированной стоимости.

Принципы учета по амортизированной стоимости требуют, чтобы проценты начислялись на сумму оставшейся задолженности. По многим инструментам это достаточно ясно. Например, по кредиту на сумму $10 млн по ставке 5% с погашением $10 млн в конце трехлетнего периода проценты будут просто начисляться в сумме $500,000 в год.

Проблемы возникают при погашении остатка с премией. Например, условия займа в размере $10 млн, выданного 1 января 20X1 года, могут заключаться в том, что кредитор получает проценты в размере 5% в год, а затем получает обратно $11 млн в конце трехлетнего срока — 31 декабря 20X3 года. Это означает, что теперь кредитор получает проценты двумя разными способами. Во-первых, он ежегодно получает выплаты в размере 5%. Во-вторых, он получает еще $1 млн процентов в течение трех лет, получая больше денег, чем инвестировал.

МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» требует, чтобы к этому балансу применялась постоянная ставка процента, чтобы лучше отражать реальность ситуации. Данная ставка учитывает как годовой платеж, так и премию, подлежащую погашению. В экзамене по курсу «Финансовая отчетность» эта ставка будет указана в вопросе. Вопрос будет содержать информацию об эффективной ставке процента. Допустим, в данном примере эффективная ставка процента составляет 8.08%. Данная ставка применяется к непогашенному остатку каждый год для расчета процентов, полученных от инвестиций, которые представляют собой сумму, учитываемую в составе инвестиционного дохода в отчете о прибыли или убытке.

Самый простой способ продемонстрировать это – использовать таблицу, показывающую движение актива.

Основы IFRS 9 «Финансовые инструменты»

Новый стандарт по учету финансовых инструментов заменил IAS 39 в январе 2018 года. Он внес значительные изменения в действовавшие до этого правила. Рассмотрим основные изменения и положения IFRS 9, а также вопросы, связанные с переходом на стандарт.

IFRS 9 действует в большинстве юрисдикций. Даже рынок капитала США также принимает отчетность по МСФО для иностранных компаний. Стандарт IFRS 9 чрезвычайно повлиял на финансовые учреждения, но не только на них. Многие правила IFRS 9 влияют также на торговые компании, лизинговые компании и многие другие предприятия.
- Наиболее значительные недостатки старого стандарта МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка»,
- Основные изменения, внесенные в МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты»,
- Сложности перехода на IFRS 9.
- Основные положения IFRS 9.
Слабые стороны МСФО (IAS) 39.

Во время и после глобального финансового кризиса 2008 года МСФО (IAS) 39 подвергался яростной критике за свои недостатки.

Основные критические аргументы:

1. Несогласованная классификация.

Логика классификации IAS 39 плохо согласована, ее трудно понять и реализовать.

Например, категория кредитов и дебиторской задолженности определяется юридической формой, а категория финансовых активов «имеющихся в наличии для продажи» (англ. ‘available for sale’ или AFS) классифицируется по намерению и способности владельца и, наконец, категория «удерживаемые до погашения» (англ. ‘held to maturity’ или HTM) определяется всеми вышеперечисленными факторами.

Кроме того, у AFS есть два подтипа: долговые инструменты и долевые инструменты.

2. Недостаточное и несвоевременное резервирование.

В соответствии с моделью понесенных убытков, предусмотренной МСФО (IAS) 39, резервы кредитных убытков были «слишком маленькими и слишком запоздавшими».

Это означает, что недостаточные резервы не позволили своевременно отразить ускоренное ухудшение кредитов во время глобального финансового кризиса 2008 года.

Кроме того, в AFS разные критерии убытков по кредитам для кредитов и дебиторской задолженности.

3. Учет хеджирования.

Было трудно соблюдать принципы учета хеджирования (согласно IAS 39) из-за их жестких требований.

Например, коэффициент эффективности хеджирования должен находиться в пределах 80% -125%, что очень сложно контролировать и проверять.

Кроме того, если отчитывающаяся компания не может выполнить эти ограничения, они должны подготовить другой набор раскрытий для отражения результатов хеджирования, а не включать деятельность по управлению рисками в финансовую отчетность.

Ключевые изменения, внесенные в IFRS 9.

Кратко перечислим основные изменения в учете финансовых инструментов:

1. Классификация и оценка.

IFRS 9 разработан с более последовательной логикой для классификации и оценки финансовых активов.

Финансовые активы распределены на группы:
- FVPL / Справедливая стоимость через прибыль и убыток (англ. ‘fair value through profit or loss’),
- FVOCI / Справедливая стоимость через прочий совокупный доход (англ. ‘fair value through other comprehensive income’) для долевых и долговых инструментов и
- AMC / Амортизированная стоимость (англ. ‘Amortized сost’).
Эти категории определяются типами договорных денежных потоков, бизнес-моделью и статусом определения справедливой стоимости.

2. Модель ожидаемых кредитных убытков.

Хотя классификация и оценка являются очень важной основой, наиболее значительным изменением является обесценение финансовых активов. Трехступенчатая модель ECL (ожидаемых кредитных убытков) с перспективным подходом заменила модель понесенных убытков, которая в значительной степени зависела от исторической информации.

Модель ECL более соответствует экономической стоимости финансового актива и более актуальна в период экономического спада.

Тем не менее, трехступенчатое признание кредитных убытков, требует передовых навыков моделирования и высокого качества данных, и поэтому оказалась достаточно сложно и дорогой задачей для большинства банков и финансовых организаций.

По прогнозам, модель ожидаемых кредитных убытков в перспективе приведет к значительным сокращениям и колебаниям прибыли банков.

3. Учет хеджирования.

Учет хеджирования более тесно связан с деятельностью по управлению рисками более гибкими способами.

Изменения заключаются в определении и требованиях к установлению связи хеджирования, объему инструментов хеджирования и хеджируемых рисков.

Учет хеджирования не может создать какую-либо реальную экономическую стоимость сам по себе, поэтому его цель — компенсировать колебания чистой прибыли или другого совокупного дохода путем учета противоположных изменений в инструменте хеджирования и хеджируемых воздействий в тот же период.

В соответствии с IFRS 9 экономические связи между инструментом хеджирования и объектом хеджирования становятся наиболее значимыми критериями.

Кроме того, некоторые издержки на инструмент хеджирования, непосредственно связанные с периодами хеджирования, могут амортизироваться равномерно, а не списываться на прибыль в самом начале.

Область применения IFRS 9 и влияние на другие стандарты.

Помимо IFRS 9, существуют также некоторые другие стандарты, которые предписывают определение, оценку и представление в отчетности финансовых инструментов и инструментов хеджирования, такие как:
Классификация и оценка финансовой аренды исключена из IFRS 9, поскольку в дальнейшем она будет регулироваться стандартом IFRS 16 «Аренда».

Однако обесценение дебиторской задолженности по финансовой аренде относится к модели ожидаемого кредитного убытка по IFRS 9.

Кроме того, учет хеджирования, вероятно, имеет самую широкую сферу действия, поскольку он применим к нефинансовым активам или обязательствам в качестве объекта хеджирования.

В целом, наиболее значительные изменения в учете финансового инструмента относятся к оценке и обесценению финансовых активов.

Сложности перехода на IFRS 9.

МСФО (IFRS) 9 касается финансового учета, управления рисками, отчетности перед регуляторами и управления капиталом, что означает сильное влияние на корпоративное управление и управление кредитными и рыночными рисками.

Поэтому гибкая комбинация системы учета и системы управления рисками должна быть прочной основой для полного перехода на этот стандарт.

Согласно опросу Deloitte, переход на IFRS 9 занимает около трех лет и дополнительно увеличивает резервы убытков более чем на 50%.

Британская ассоциация банкиров также заявила, что внедрение IFRS 9 представляет собой сложный процесс, сопоставимый с первоначальным принятием МСФО и уступающим по сложности только Базелю II.

Основными проблемами перехода являются:
- Модернизация системы ведения бизнеса и бухгалтерского учета,
- Внедрение модели ECL,
- Управление колебаниями прибыли и KPI (ключевыми показателями эффективности),
- Согласование финансовой отчетности с режимом Basel III и
- Согласование учета хеджирования с деятельностью по управлению рисками.
Реорганизация бухгалтерского процесса.

Некоторые новые профессиональные суждения, требуемые IFRS 9, такие как договорной денежный поток, бизнес-модель и значительное увеличение кредитного риска, могут выходить за рамки возможностей обычных бухгалтеров. Таким образом, рабочий процесс может нуждаться в модификации с помощью других отделов.

Возможные значительные колебания чистой прибыли, KPI и цен на акции отчитывающейся организации могут привести к последующим негативным отзывам о компании и огромному давлению на управленческую команду.

Таким образом, создание модели ECL с гибкой системой настройки для достижения приемлемых и хорошо управляемых результатов обесценения является ключом к успеху.

Согласование с Basel III и управление рисками.

Несмотря на непрерывную связь между IASB и BCBS (Базельский комитет по банковскому надзору), между этими двумя системами все еще существуют пробелы, особенно в случае с убытком от обесценения.

Поэтому, возможные несоответствия между бухгалтерским учетом и управлением капиталом могут требовать согласования.

Отчитывающейся компании необходимо совершенствовать процедуры отслеживания, идентификации и оценки кредитного и рыночного риска в качестве надежной основы учета ECL и хеджирования.

Основные положения IFRS 9.

Не вдаваясь в подробности, рассмотрим основные требования IFRS 9.

МСФО (IFRS) 9 устанавливает принципы составления финансовой отчетности по финансовым активам и финансовым обязательствам.

Обратите внимание на то, что IFRS 9:
- не определяет финансовые инструменты. Определение финансовых инструментов приведено в МСФО (IAS) 32 «Финансовые инструменты: представление».
- не распространяется собственные (эмитированные) долевые инструменты, такими как собственные акции компании, варранты и опционы на акции и т.д.
- распространяется на долевые инструменты других компаний, поскольку они представляют собой финансовые активы с точки зрения компании-субъекта.
- не рассматривает инвестиции в дочерние компании, ассоциированные компании и совместные предприятия (это попадает в сферу действия IFRS 10, IAS 28 и связанных с ними стандартов).
Когда признавать финансовый инструмент?

Компания должна признать финансовый актив или финансовое обязательство в отчете о финансовом положении, когда она становится стороной по договору, определяющему условия соответствующего инструмента (параграф 3.1.1).

В отличие от других стандартов МСФО, в которых основное внимание уделяется будущим экономическим выгодам, IFRS 9 больше опирается на договор.

Когда прекратить признание финансового инструмента?

Другими словами, когда необходимо удалить финансовый инструмент из вашей финансовой отчетности?

IFRS 9 рассматривает прекращение признания финансовых активов ином образом, чем прекращение признания финансовых обязательств.

Прекращение признания финансовых активов.

В то время как признать финансовый актив очень легко, в некоторых случаях прекратить признание может быть очень сложно.

IFRS 9 очень «дотошен» в этом вопросе, и причина заключается в том, чтобы запретить компаниям избавляться от токсичных активов.

Прежде чем принимать решение о прекращении признания, вам необходимо определить, с чем вы имеете дело (параграф 3.2.2):
- С целым финансовым активом (или группой аналогичных финансовых активов) или
- Частью финансового актива (или частью группы аналогичных финансовых активов), отвечающей определенным условиям.
После того, как вы определяете, признание ЧЕГО именно вы хотите прекратить, вам необходимо прекратить признание актива только в том случае, если (параграф 3.2.3):
- Истекает срок действия договорных прав на денежные потоки от финансового актива — это простой и понятный вариант; или
- Компания передает финансовый актив, и передача прав соответствует требованиям прекращения признания — это сложнее.
Передача финансовых активов рассматривается в стандарте более подробно и если суммировать, вам необходимо выполнить следующие шаги:
- Решить, был ли передан актив (или его часть) или нет,
- Определить, были ли переданы риски и выгоды от финансового актива.
- Если вы не сохранили и не передали практически все риски и выгоды от актива, вам необходимо оценить, сохранили ли вы контроль над активом или нет.
МСФО (IFRS) 9 суммирует шаги прекращения признания в простом дереве решений (см. параграф B3.2.1.)

Прекращение признания финансового обязательства.

Компания прекращает признание финансового обязательства, когда оно погашено.

Это происходит, когда обязательство, указанное в договоре, погашается, аннулируется или истекает.

Классификация финансовых инструментов.

Как классифицировать финансовые активы?

МСФО (IFRS) 9 классифицирует финансовые активы на основе двух характеристик:

Какова цель удерживания финансовых активов? Получение денежных потоков, предусмотренных договором? Продажа актива?

Являются ли денежные потоки от финансовых активов в указанные даты исключительно выплатой основной суммы и процентов (SPPI-тест) по непогашенной части долга? Или в них есть что-то еще?

На основе этих двух тестов финансовые активы могут быть классифицированы в следующих категориях:

1. По амортизированной стоимости.

Финансовый актив относится к этой категории, если выполнены оба следующих условия:
- Выполнен тест бизнес-модели, т. е. финансовые активы предназначены только для получения денежных потоков по договору (не для их продажи), и
- Выполнен SPPI-тест, то есть денежные потоки от актива представляют собой только выплаты основного долга и процентов.
Примеры: долговые ценные бумаги, дебиторская задолженность, кредиты.

2. По справедливой стоимости через прочий совокупный доход (FVOCI).

Здесь есть две подкатегории:

2.1. Если финансовый актив соответствует критерию характеристик денежных потоков по договору (например, только долговые активы), а бизнес-модель предназначена для получения денежных потоков по договору и ПРОДАЖИ финансовых активов, тогда такой актив обязательно относится к этой категории (если не выбран вариант FVTPL, см. ниже).

2.2. Вы можете добровольно выбрать оценку некоторых долевых инструментов в FVOCI. Это безотзывный выбор при первоначальном признании.

3. По справедливой стоимости через прибыль или убыток (FVTPL).

Все прочие финансовые активы относятся к этой категории.

Производные финансовые активы автоматически классифицируются по FVTPL.

Более того, независимо от указанных выше 2 категорий, вы можете принять решение о классификации финансового актива как FVTPL при его первоначальном признании.

Следующая схема объясняет это:

Как классифицировать финансовые обязательства?

МСФО (IFRS) 9 классифицирует финансовые обязательства следующим образом:
- Финансовые обязательства, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток: эти финансовые обязательства впоследствии оцениваются по справедливой стоимости, и к этой категории относятся все деривативы.
- Прочие финансовые обязательства, оцениваемые по амортизированной стоимости с использованием метода эффективной процентной ставки.
В IFRS 9 отдельно упоминаются некоторые другие виды финансовых обязательств, оцениваемые иным способом, например, договора финансовых гарантий и обязательства по предоставлению кредита по ставке ниже рыночной. Но здесь мы рассмотрим две основные категории.

Как оценивать финансовые инструменты?

Первоначальная оценка.

Финансовый актив или финансовое обязательство первоначально оцениваются по:
- Справедливой стоимости: все финансовые инструменты, учитываемые по FVTPL;
- Справедливой стоимости плюс затраты по сделке: все прочие финансовые инструменты (по амортизированной стоимости или по FVOCI).
Последующая оценка.

Последующая оценка зависит от категории финансового инструмента, и она соответствует названию категории:
- Финансовые активы впоследствии оцениваются как по справедливой стоимости, так и по амортизированной стоимости;
- Финансовые обязательства оцениваются по амортизированной стоимости, если не применяется метод справедливой стоимости.
Обесценение финансовых активов.

Это самая важная часть, даже для тех, кто «не имеет финансовых инструментов в своей финансовой отчетности».

Потому что, упоминалось выше, даже дебиторская задолженность торговой компании — это тоже финансовые инструменты. Также это важно для тех, кто учитывает резерв по сомнительным долгам.

По терминологии IFRS 9 «резерв по сомнительным долгам» — это обесценение финансовых активов (англ. ‘impairment of financial assets’) или оценочный резерв под убытки (англ. ‘loss allowance’).

Новые правила об обесценении финансовых активов были добавлены только в июле 2014 года.

Правила обесценения НЕ влияют на все финансовые активы. Например, акции и другие долевые инструменты исключаются, поскольку их потенциальное обесценение учитывается при переоценке этих инвестиций до их справедливой стоимости.

IFRS 9 требует, чтобы компании оценивали и учитывали ожидаемые кредитные убытки по всем соответствующим финансовым активам (в основном, это долговые ценные бумаги, дебиторская задолженность, включая дебиторскую задолженность по аренде, активы по договорам в соответствии с IFRS 15, займы), начиная с момента первичного приобретения финансового инструмента.

При оценке ожидаемых кредитных убытков (ECL) компаниям необходимо будет использовать всю имеющуюся у них соответствующую информацию (без неоправданных затрат или усилий).

МСФО (IFRS) 9 предлагает два подхода:

1. Общая модель для оценки резерва под убытки:

Этот подход признает убыток в зависимости от стадии (этапа), на которой находится финансовый актив. Есть три этапа:
- Этап 1 — Надежные активы: Резервы под убытки признаются в размере 12-месячного ECL;
- Этап 2 — Финансовые активы со значительно повышенным кредитным риском: Резерв под убытки признается в полном объеме (за весь срок действия финансового инструмента), и
- Этап 3 — Обесценившиеся финансовые активы: Резервы под убытки признается полностью (за весь срок действия финансового инструмента), а процентная выручка по этому инструменту признается на основе амортизированной стоимости.
2. Упрощенная модель.

Вам не нужно определять стадию финансового актива, поскольку резерв под убыток всегда признается полностью — за весь срок действия финансового инструмента.

Встроенные производные инструменты.

Встроенный производный инструмент (англ. ’embedded derivative’) представляет собой просто компонент гибридного (составного) инструмента, который также включает в себя основной непроизводный договор.

Учет встроенных производных инструментов зависит от того, что представляет собой основной договор. Если основной договор представляет собой:
- финансовый актив в рамках IFRS 9, то весь гибридный контракт оценивается как один актив и не разделяется.
- финансовое обязательство в рамках IFRS 9 или договор, выходящий за рамки IFRS 9 (например, договор на обслуживание, договор аренды и т.д.), вы должны разделить его при выполнении необходимых условий.
Разделение означает, что вы учитываете встроенные деривативы отдельно в соответствии с IFRS 9, а основной договор — в соответствии с другим соответствующим стандартом.

Если компания не в состоянии это сделать, то весь договор должен учитываться как финансовый инструмент, оцениваемый по FVTPL.

Отражение информации о финансовых инструментах в отчетности в соответствии с МСФО – сложности перехода

В настоящее время происходит активный процесс реформирования бухгалтерского учета и отчетности в Российской Федерации. Рыночные преобразования, осуществляемые в России, диктуют необходимость перехода к более прогрессивным и совершенным системам учета и ориентации на мировые стандарты составления отчетности. 16 декабря 2011 года Российская Федерация официально стала членом Всемирной торговой организации, по оценкам специалистов результатом данного преобразования станет массовый выход российских предприятий на мировой рынок, увеличение экспорта из России, а также приток инвестиций в нашу страну. Интернационализация экономик вызвала потребность в сопоставимости учетных данных, получаемых корпорациями в различных странах, что в конечном итоге обуславливает международную стандартизацию национальных систем бухгалтерского учета, именно по этой причине возникла острая необходимость перехода российских предприятий на МСФО.

Основные различия между МСФО и РСБУ основаны, в частности, на разных подходах к составлению отчетности. МСФО при работе с отчетностью рекомендуют отталкиваться не от законодательных норм, а от экономической сущности операций, то есть исходить из приоритета экономического содержания перед формой. РПБУ же в большей степени опираются на юридическую форму. Традиционно российский учет ориентирован на налоговый и административный механизмы, в то время как применение международных стандартов, в первую очередь, направлено на привлечение инвестиций, на подачу прозрачной и сопоставимой информации.

В данной работе речь пойдет о трансформации финансовой отчетности в соответствии с международными стандартами информации об одном из самых сложным объектов учета – о финансовых инструментах. Будут приведены основные различия по отражению в отчетности финансовых инструментов в соответствии с МСФО И РСБУ, проанализированы возможности и пути трансформации, а также приведены корректировки по наиболее сложным и часто встречающимся операциям.
Данная проблема была выбрана в связи с тем, что она является очень актуальной в современных экономических условиях и вызывает наибольшее количество вопросов и дискуссий. В сфере бизнеса довольно много инструментов, с помощью которых можно улучшить свои финансовые показатели. В последнее время российские компании все чаще пользуются возможностями использования финансовых инструментов. Для повышения эффективности производства в условиях развитой экономики особое значение имеет способность предприятий гибко использовать рыночные инструменты и механизмы в процессе финансирования своей хозяйственной деятельности.

1. МСФО в России: от предпосылок к реальности

Следует отметить, что де-факто сегодня большинство публичных российских компаний уже составляют отчетность по МСФО. Их действия объясняются либо наличием иностранного инвестора, либо необходимостью привлечения внешнего финансирования с помощью первоначального выпуска акций (IPO, Initial Public Offering), облигаций, либо желанием получить инструмент консолидации финансовой отчетности холдинга, а также заинтересованностью в повышении положительного имиджа (PR). В последние годы число хозяйствующих субъектов, составляющих отчетность по МСФО, в России неуклонно возрастало. С выходом Федерального закона «О консолидированной финансовой отчетности» № 327-ФЗ, принятым Государственной Думой 7 июля 2010 года, появился механизм нормативно-правового регулирования данного вопроса.
Итак, говоря о плюсах перехода к МСФО, стоит отметить, что внедрение стандартов повысит прозрачность и инвестиционную привлекательность российских компаний. Однако сама по себе отчетность не гарантирует притока инвестиций. Но говоря об операциях с финансовыми инструментами важно отметить, что международные стандарты дают более достоверную информацию о реальной стоимости финансовых активов и обязательств, их оценка не может быть занижена.

Но самой главной сложностью остается проблема трансформации российской отчетности, которая традиционно составляется в соответствии с РСБУ в отчетность, отвечающую МСФО. Кроме того, существует проблема выбора, который сегодня стоит перед организациями: отдать предпочтение параллельному учету или проводить трансформацию отчетности на конец каждого отчетного периода. В стандартах отражено множество таких факторов, которые сегодня только лишь предстоит адаптировать для реалий российской экономики. Поэтому можно утверждать, что именно первое применение МСФО является наиболее сложным и трудоемким.

2. Финансовые инструменты по РСБУ и МСФО

Финансовый инструмент — это любой договор, в результате которого одновременно возникают финансовый актив у одной компании и финансовое обязательство или долевой инструмент — у другой. Несомненно, для предприятий, это прежде всего инструмент извлечения прибыли. Информация о финансовых инструментах имеет большое значение для оценки финансового положения компании, результатов ее деятельности и движения денежных средств. Между тем, чтобы эта информация была полной и достоверной, необходимы четкая классификация и единый порядок оценки и представления в отчетности каждой из категорий финансовых инструментов.

Данной теме в МСФО отведено максимальное количество регулирующих документов. Затрагиваемые вопросы учета финансовых инструментов столь разнообразны, что их поделили между несколькими стандартами. Сейчас учету финансовых инструментов в МСФО посвящены пять стандартов: IAS 32 «Финансовые инструменты: раскрытие и представление в отчетности», IAS 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка», IFRS 7 «Финансовые инструменты: раскрытие информации», IFRS 2 «Выплаты на основе долевых инструментов», IFRS 9 «Финансовые инструменты», выпущенный в конце 2009 г. взамен IAS 39 (применение IFRS 9 станет обязательным не ранее 2012 г., допускается добровольное досрочное применение). Кроме того, существуют толкования стандартов (IFRIC 2, IFRIC 5, IFRIC 8, IFRIC 9, IFRIC 11, IFRIC 16, IFRIC 17, IFRIC 19).
Что касается российских стандартов, то здесь основными нормативно-правовыми документами являются: ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений», которое касается только финансовых вложений, не охватывает даже все финансовые активы, не говоря уже об обязательствах. Порядок учета полученных кредитов и займов регулируется ПБУ 15/01 «Учет займов и кредитов и затрат по их обслуживанию» (далее «ПБУ 15/01»). Кроме того данный вопрос регулируется отдельными пунктами Положения по ведению бухгалтерского учета (ПВБУ № 34н).

Итак, каковы же различия в отражении финансовых инструментов в отчетности по МСФО и РСБУ? Во-первых, различается сама классификация инструментов. Например, в соответствии с МСФО, активы и обязательства делятся на финансовые и нефинансовые, что влияет на последующую их оценку. В российском учете такого подразделения нет.

Различны подходы к включению затрат в первоначальную стоимость: в стоимость финансовых вложений по РСБУ принимаются лишь те затраты, которые непосредственно связаны с приобретением. В то же время в МСФО к стоимости финансовых инструментов также относятся затраты на их реализацию или списание.
В стоимость финансовых обязательств по РСБУ не включаются затраты, непосредственно связанные с ними. В МСФО, так же как и по финансовым активам, такие затраты включаются в первоначальную стоимость обязательства.

В целях последующей оценки в МСФО выделены четыре категории финансовых активов: оцениваемые по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка; удерживаемые до погашения; займы и дебиторская задолженность; имеющиеся для продажи. Финансовые инструменты оцениваются по справедливой стоимости, кроме удерживаемых до погашения инвестиций, займов, дебиторской задолженности, оцениваемых по амортизируемой стоимости.
В российском учете выделяется две категории финансовых вложений: по которым определяется текущая рыночная стоимость; по которым не определяется текущая рыночная стоимость.
В чем сущность справедливой стоимости по МСФО? Справедливая стоимость, как правило, представляет собой сумму, на которую можно было бы обменять актив или с помощью которой можно было бы урегулировать обязательство в сделке между независимыми и желающими осуществить такую сделку сторонами, осуществленной на коммерческой основе. Как правило, цена сделки (цена входа) принимается в качестве справедливой стоимости на момент начала договорных отношений.
В российской практике понятие справедливой стоимости отсутствует. Финансовые вложения учитываются по исторической стоимости за вычетом обесценения. Вместо «справедливой стоимости» используется понятие «текущая рыночная стоимость». Однако руководство по определению рыночной стоимости отсутствует. В соответствии с ПБУ 19/2002 текущей рыночной стоимостью ценных бумаг будет их рыночная стоимость, определенная рынком ценных бумаг. Понятие «амортизируемой стоимости» финансовых инструментов также отсутствует.

Несомненно, различий очень много, все их нельзя подробно описать в данной работе. Однако следует отметить, что одним из основных различий является отражение в учете производных инструментов и операций хеджирования. МСФО требуют отражать в балансе все производные инструменты и разрешают отражать в учете операции хеджирования. Оценка производных финансовых инструментов и инструментов хеджирования производится по их справедливой стоимости. Изменение справедливой стоимости отражается в отчете о прибылях и убытках за исключением эффективной части хеджирования денежных потоков. В этом случае изменения признаются по статьям капитала до тех пор, пока результат соответствующей сделки не будет признан в отчете о прибылях и убытках. Примерами производных финансовых инструментов являются: валютные форвардные контракты, предполагающие расчеты в будущем (база — обменный курс), опционы на акции (база — рыночная цена акций), товарный фьючерс (база — цена за единицу товара), валютный своп (база — валютный курс).

В РПБУ не применяются ни признание производных инструментов, ни учет хеджирования. В отчетности отражаются по исторической стоимости только активы и обязательства, возникающие в связи с данными операциями. Финансовые результаты отражаются в отчете о прибылях и убытках только по завершении сделки.
Еще одним важнейшим отличием МСФО от РСБУ является применение метода оценки эффективной процентной ставки. МСФО требуют использования первоначальной эффективной процентной ставки в течение всего срока действия инструмента для всех финансовых активов и обязательств, за исключением определенных переклассифицированных финансовых активов, в случае которых эффект увеличения денежных потоков признается в качестве перспективной корректировки эффективной процентной ставки. В РПБУ отсутствует учет по методу эффективной процентной ставки. Проценты начисляются линейным методом.

Местоположение инструмента в финансовой отчетности зависит от правильности его квалификации. Информация об используемых компанией финансовых активах отражается в активе баланса, о финансовых обязательствах — в разделе обязательства, долевые инструменты подлежат отражению в капитале, сложные инструменты — одновременно в обязательствах и капитале. Кроме того, в соответствии с п. 20 МСФО (IFRS) 7 отдельные статьи доходов и расходов, прибылей и убытков организация должна раскрывать дополнительно. Например, чистые доходы и расходы по каждой категории финансовых активов и обязательств; Убытки от обесценения по каждой категории финансовых активов.

3. Процесс трансформации информации о финансовых инструментах в отчетности

В целом можно говорить о трех способах подготовки финансовой отчетности
по МСФО: трансформация вне учетной системы (внешняя модель трансформации); трансформация внутри учетной системы (когда в нее встроен специальный модуль, в котором отражаются поправки для трансформации, как автоматические, так и «ручные»); параллельное ведение учета.
Так как многие российские компании на данный момент не ведут параллельного учета, при первом составлении отчетности по МСФО им необходимо будет воспользоваться методами трансформации отчетности, поэтому остановимся на процессе трансформации более подробно.

Трансформация – это процедура, которая проводится по состоянию на отчетную дату и включает в себя все корректировки, необходимые для перекладки показателей финансовой отчетности, подготовленной по национальным стандартам учета, в формат МСФО с учетом соответствующих принципов признания, измерения и раскрытия всех элементов финансовой отчетности.
Как показывает практика, первоначальное применение МСФО может быть сложнее, чем регулярный и повторяющийся каждый учетный цикл последующий процесс трансформации. При первоначальном переходе на МСФО необходимо применять правила специального стандарта МСФО (IFRS) 1 «Первое применение МСФО», который требует полного ретроспективного подхода.
МСФО требуют представления всех статей с их соответствующими сравнительными данными за прошлый период как «на лице» отчетов, так и в примечаниях. Ни одна цифра не может быть представлена без ее сопровождения подобной информацией за прошлый аналогичный период (соответственно год, полугодие или квартал).

Заключение

По результатам проделанной работы можно сделать следующий вывод. Процесс по трансформации информации о финансовых инструментах в отчетности в соответствии с МСФО весьма сложный и трудоемкий, что объясняется динамичным развитием финансового рынка, а также применением в отношении финансовых активов множества оценочных и прогнозных значений. Сегодня в практике российского бухгалтерского учета очень мало времени уделяется оценки рисков, связанных с приобретением того или иного актива, либо обязательства, что в конечном итоге часто приводит к искажению информации об их стоимости и влиянии на другие статьи отчетности. Оценка финансовых рисков методами, оговоренными в международных стандартах, позволит гораздо более достоверно, как инвесторам, так и самим владельцам компаний оценит финансовое положение, финансовые риски, риски банкротства и снижения ликвидности предприятия, в результате чего могут быть предприняты своевременные меры, что несомненно благоприятно скажется на дальнейшей хозяйственной деятельности.
В работе были приведены основные отличия в подходах к учету финансовых инструментов в соответствии с МСФО и РСБУ, описаны основные этапы трансформации отчетности, а также рассмотрены конкретные примеры по проведению корректировок. Хочется отметить, что процесс трансформации требует разработки конкретного плана по переходу на составление отчетности в соответствии с МСФО, адаптированного для конкретной организации, с учетом особенностей ее функционирования. Данный процесс является очень трудоемким и требует наличия определенных специальных знаний, поэтому целесообразно при первичном составлении отчетности по МСФО прибегнуть к услугам фирм, специализирующихся на бухгалтерском аутсорсинге.
Похожие публикации: